Golden Observation｜La historia de la bancarrota de la plataforma de préstamos encriptados Cred y su advertencia a CeFi

A pesar de los posibles riesgos de contratos inteligentes, los inversores siguen siendo optimistas sobre DeFi. Una de las razones es que, en comparación con DeFi, los inversores no tienen idea de cómo CeFi utilizará los activos de los usuarios y qué tipo de riesgos están ocultos.

La última historia de bancarrota de la plataforma de préstamos criptográficos Cred es uno de esos casos.

El 28 de octubre, Cred declaró que la compañía encontró violaciones fraudulentas en el manejo de fondos corporativos específicos y su balance general se vio afectado negativamente. El 8 de noviembre, Cred emitió un comunicado de prensa indicando que Cred y todas sus subsidiarias tomaron la iniciativa de solicitar la protección por bancarrota del Capítulo 11 en el Tribunal de Quiebras de Delaware en los Estados Unidos para explorar alternativas estratégicas, que incluyen, entre otras, la reestructuración supervisada del saldo. hoja o buscando una venta de negocios.

En menos de 10 días, Cred, una plataforma de préstamos encriptados que alguna vez fue próspera, "vio colapsar su edificio".

El 8 de noviembre, Cred emitió un comunicado de prensa indicando que Cred y todas sus subsidiarias solicitaron voluntariamente al Tribunal de Quiebras de Delaware la protección por bancarrota del Capítulo 11.

El intercambio de criptomonedas con sede en Hong Kong, GateCoin, publica el primer informe de liquidación desde 2019: El intercambio de criptomonedas con sede en Hong Kong, GateCoin, ha publicado su primer informe confidencial para los acreedores desde que comenzó su liquidación en marzo de 2019. El informe muestra el saldo de la cuenta de Gatecoin y el monto de liquidación, y se enfoca en los 185,000 Ethereum que los piratas informáticos afirmaron haber robado en 2016. Al mismo tiempo, el informe también anunció los resultados de la votación de los acreedores en la fecha de pago de la criptomoneda, ya que el saldo de la cuenta se basa en el valor razonable de marzo de 2019 y el monto de la liquidación se basa en el valor razonable de julio de 2021. , Gatecoin Todavía es necesario verificar más la relación de intercambio de valor entre la moneda legal y la criptomoneda, que se espera que tarde entre medio año y un año en completarse. Como se informó anteriormente, en mayo de 2016, GateCoin declaró que los piratas informáticos habían robado 185 000 ETH y 250 BTC; en marzo de 2019, GateCoin anunció el cierre y la liquidación, con la intención de redistribuir los activos a los acreedores lo antes posible a través del proceso de liquidación. [2021/8/15 22:14:57]

Según la declaración de quiebra de Cred, Cred enumera activos estimados entre $ 50 millones y $ 100 millones, mientras que los pasivos están entre $ 100 millones y $ 500 millones. El número estimado de acreedores oscila entre 5.001 y 10.000. Entre ellos, el monto de las reclamaciones de los 30 principales acreedores no garantizados de Cred superó los US$68 millones.

Gate.io lanza la función de copia de copia con un clic, y las nuevas empresas disfrutan de un 5% de participación en las ganancias: según el anuncio oficial, la biblioteca de estrategia comercial cuantitativa inteligente de Gate.io ha lanzado una función de estrategia de copia con un clic, los usuarios pueden copiar la de otras personas estrategias comerciales cuantitativas para el comercio de copias, el creador inicial de la estrategia copiada disfrutará de un 5% de participación en las ganancias. [2021/3/12 18:40:33]

En otras palabras, Cred ya está gravemente insolvente. De acuerdo con las reglas generales, las plataformas de préstamos criptográficos conectan a los prestatarios y los prestamistas, y obtienen la diferencia de la tasa de interés entre los prestatarios y los prestamistas. Es difícil hacer tal pérdida en una operación estable.

Según la información del sitio web oficial de Cred, Cred ofrece principalmente dos productos: el producto financiero CredEarn y el producto crediticio CredBorrow. CredEarn acepta servicios de hipoteca de 15 criptomonedas como BTC, XRP, etc. Cred paga intereses a los usuarios todos los meses, pero los usuarios deben hipotecar durante 6 meses para recuperar sus activos. CredBorrow presta estos activos colaterales a clientes como prestatarios como fondos de cobertura de criptomonedas. El sitio web oficial de Cred declaró que la tasa de interés anual del préstamo proporcionado por Cred es inferior al 10 %, y los activos están garantizados por el custodio encriptado BitGo.

Además de solicitar la protección por bancarrota, Cred también está enfrascado en una batalla judicial con un exejecutivo de la empresa, según Bloomberg.

Cred dijo: "La plataforma fue engañada por el exdirector de capital James Alexander, quien supuestamente controlaba una división de la empresa, y luego se llevó $3 millones en bitcoins que supuestamente ayudarían a la empresa a ajustar su estrategia de cobertura".

Marzo de 2020 Cred busca establecer una nueva entidad llamada Cred Capital. El CEO de Cred, Dan Schatt, dijo que originalmente se planeó que Cred controlara Cred Capital, pero James Alexander trató de convertirse en un director independiente y le dio los derechos de voto de Cred Capital a un inversionista externo, quien finalmente no inyectó fondos en la empresa. Alexander tampoco usó un préstamo de bitcoin del asesor de Cred, Lu Hua, para desarrollar una nueva estrategia de cobertura, señala el archivo judicial.

Después de que Alexander fuera despedido en junio de 2020, transfirió bitcoins por un valor aproximado de $3 millones a una billetera privada y se negó a devolverlos. Desde entonces, Cred demandó a Alexander en la corte estatal de California, pero Alexander contó una historia diferente, diciendo que Cred Capital había sido una compañía independiente de la cual él era el único director, y Cred lo despidió debido a un desacuerdo.

Según el informe de Bloomberg, la quiebra de Cred se originó en la caída de Bitcoin el 12 de marzo.

Todo esto también se refleja en los siguientes dos hechos: 1. Cred buscó establecer una nueva entidad, Cred Capital, en marzo; 2. La razón por la que Cred acusó a James Alexander de llevarse $3 millones en bitcoins "estos bitcoins originalmente tenían la intención de ayudar a la empresa a ajustar su cobertura estratégica".

Jeff, director de inversiones de la empresa de gestión de inversiones Arca, reveló en Twitter cuál es la lógica de la historia de la quiebra de Cred.

1. Cred presta los fondos encriptados depositados por los usuarios a una tasa de interés del 15%;

2. Invertir esos fondos encriptados que no se prestaron en algunos fondos de cobertura, pero no hicieron la debida diligencia;

3. Estos fondos de cobertura fueron eliminados en el colapso de marzo de 2020;

4. Para compensar la pérdida, tomó prestado dinero del cliente del préstamo que lo tomó prestado, pero el ejecutivo robó 300 bitcoins y colocó el resto en un fondo de cobertura fraudulento;

5. Cred no sabía que el dinero prestado no se invirtió en absoluto. Cuando el mercado de bitcoin mejoró en octubre, pensó que los activos se habían apreciado lo suficiente como para compensar la brecha de la deuda, pero en realidad los activos no existían en todas.

6. Cred se refiere a estas actividades como "cobertura".

En este punto, no se ha revelado mucho más sobre la historia de la bancarrota de Cred, pero es probable que ese sea el caso.

Referencias:

Expediente de quiebra de Cred

Coberturas desmanteladas, presunto fraude llevó a la quiebra a la criptoempresa Cred Inc

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